Tot slot blikken we nog even vooruit naar wat maandag op de beleggersagenda staat:

• Bedrijfsresultaten
  • Geen
• Aandeelhoudersvergadering
  • ​Geen
• Ex-Dividend
  • Bonduelle
  • Main Street Capital
  • TotalEnergies SE
• Macro-economie
  • Europa: productie PMI
  • Amerika: productie PMI, bouwuitgaven, productieprijzen
• Beurzen
  • ​Gesloten: VK, Australië, Canada, Japan en Nieuw-Zeeland

Hebt u het beursnieuws van vandaag gemist? Met ons machtig makkelijke overzicht bent u in geen tijd weer helemaal mee:

• Het nieuwe gezicht van de aandelenmarkten
   
• ESG-fondsen stevig gegroeid in 2021
   
• Meest verhandelde aandelen bij Bolero

Elke dag bieden we u een overzicht van de meest verhandelde effecten bij Bolero op Euronext. Ideaal om een vinger aan de pols van de beurs te houden en te ontdekken welke aandelen/effecten door medebeleggers druk gekocht of verkocht worden! 

Vandaag in de top 10: VGP - CFE - argenx - Ageas - AB InBev - D'Ieteren - Mithra -  bpost - Biotalys - Ackermans & van Haaren

Tot en met 30 november werd wereldwijd een recordbedrag van 649 miljard dollar in ESG-gerichte fondsen gestort, wat een stijging is van 228% ten opzichte van de 285 miljard dollar in 2019. ESG-fondsen zijn nu goed voor zo’n 10% van het wereldwijde fondsvermogen. Beleggers die zich zorgen maken over klimaatverandering en sociale rechtvaardigheid hebben in 2021 trouwens een topjaar achter de rug. Ze hebben met succes druk uitgeoefend op bedrijven en regelgevende instanties om veranderingen door te voeren.

Europa, het Midden-Oosten en Afrika blijven volgens financiële dienstverlener Lipper de maat nemen van de VS als het op ESG-fondsen aankomt en tekenen voor een marktaandeel van 59%. In 2021 was er echter een groeiende instroom in de VS en Azië, terwijl Europa even op de rem ging staan. Aandelen van bedrijven die ESG hoog in het vaandel dragen, deden in 2021 tot dusver trouwens beter dan de brede markt. De MSCI World ESG Leaders index steeg dit jaar tot eind november met 22%, terwijl de MSCI World genoegen moet nemen met 15%.  

Topjaar voor ESG-beleggers

Beleggers hebben trouwens hun spierballen laten zien om de ESG-credentials van bedrijven aan te vechten. Grote successen voor ESG-beleggers die aandringen op veranderingen bij bedrijven dit jaar waren de vervanging van drie directeuren bij Exxon Mobil, de afwijzing van een salarispakket van 230 miljoen dollar voor General Electric Co's Lawrence Culp, en een succesvolle oproep aan Union Pacific om de diversiteitstatistieken van haar personeelsbestand openbaar te maken. De steun voor sociale en milieuvoorstellen op de aandeelhoudersvergaderingen van Amerikaanse bedrijven is volgens het Sustainable Investments Institute gestegen van 21% in 2017 tot 27% in 2020 tot 32% in 2021.

Duurzame obligaties

Bedrijven hebben dit jaar ook recordbedragen geleend via groene of duurzame obligaties, om in te spelen op de vraag van beleggers die bezorgder zijn geworden over klimaatrisico's en sociale ongelijkheid. Ze doen dat om aan te tonen dat ze hun koolstofvoetafdruk willen verkleinen. Volgens gegevens van Refinitiv werd dit jaar voor 859 miljard dollar aan duurzame obligaties uitgegeven, het hoogste bedrag ooit. Ter vergelijking: vorig jaar was dat 534,3 miljard dollar. Analisten verwachten dat de uitgifte van obligaties die gericht zijn op milieu-, sociale en bestuurlijke kwesties (ESG) volgend jaar verder zal toenemen, omdat bedrijven profiteren van de relatief lagere kosten ervan in een omgeving met stijgende rentetarieven.

Het beeld van de aandelenmarkten is de afgelopen decennia flink veranderd. De dominante aandelen en sectoren van ooit zijn daarbij vandaag lang niet meer dezelfde. Behoorden in 1995 de 5 grootste beursgenoteerde ondernemingen binnen de S&P500 nog tot verschillende  traditionele sectoren (industrie, aardolie, consumptie, tabak,...), dan zijn ze 25 jaar later allemaal afkomstig uit de technologiesector en nieuwe economie: Microsoft, Apple, Amazon, Alphabet (het moederbedrijf van Google) en Meta (het moederbedrijf van Facebook). Uit recente informatie van MSCI, het bedrijf achter de gelijknamige indices, blijkt bovendien dat de aandelenmarkten van vandaag zelfs weinig gelijkenis vertonen met die van amper 10 jaar geleden.  De opvallendste veranderingen worden hieronder samengevat.

De energiesector

De energiesector is de grote verliezer van het afgelopen decennium: zijn gewicht op de wereldbeurzen is gedaald van 11,4% in 2011 tot slechts 3,2% in 2021. Deze sector is voornamelijk gericht op aardolie. Tot de zomer van 2014 lag de prijs van een vat ruwe Brent-olie ruim boven de 100 dollar alvorens in te storten, waardoor oliemaatschappijen minder aantrekkelijk werden voor investeerders, en dus ook voor beleggers. Dat is  vooral omdat beleggers zich steeds meer zijn gaan richten op klimaatdoelstellingen en hun blootstelling aan fossiele brandstoffen hebben verminderd, wat heeft bijgedragen tot de daling van de sector.

De financiële sector

In absolute cijfers is de financiële sector het sterkst gedaald, waarbij het gewicht is teruggevallen van 19,9% in 2011 tot 13,7% in 2021. Belangrijke kanttekening daarbij is echter dat de vastgoedsector in 2011 deel uitmaakte van de financiële sector, terwijl die vandaag op eigen benen staat. Met een aandeel van onroerend goed van 3,5% in 2021 zou de financiële sector volgens de oude stijl dus goed zijn voor 17,2%. De daling in de "zuivere" financiële sector is gedeeltelijk toe te schrijven aan de sterke daling van de rente in de afgelopen jaren, die van groot belang is voor de winst- en verliesrekeningen van de bankinstellingen.

Vier dalers

Vier andere sectoren hebben hun weging in 10 jaar zien dalen: industrie (van 11,6 naar 10,9%), materialen (van 9,4 naar 5,4%), niet-duurzame consumptiegoederen (van 8,9 naar 6,5%) en nutsbedrijven (van 3,7 naar 2,7%).

De technologiesector

Omgekeerd is de technologiesector de grote winnaar van de afgelopen 10 jaar: zijn gewicht vertegenwoordigt nu 21,3% op mondiaal niveau, tegen slechts 11,7% in 2011. De zeer sterke stijging van de aandelenkoersen van technologieleiders als Apple en Microsoft heeft daar in belangrijke mate toe bijgedragen.

 Communicatiesector

Het gewicht van de sector communicatiediensten (vroeger "telecom") is in tien jaar tijd meer dan verdubbeld, van 4,1% tot 8,6%. Belangrijke kanttekening daarbij is dat de oorspronkelijke telecomsector in 2018 is uitgebreid om een betere weergave te zijn van de manier waarop mensen informatie delen en zichzelf vermaken, en nu grote Amerikaanse namen bevat zoals Meta, Alphabet en Netflix.

Cyclische consumentengamma

Cyclische consumentenproducten (of discretionaire) zagen hun gewicht toenemen van 10,9% tot 12,5% nu. Deze sector heeft geprofiteerd van de sterke stijging van de prijzen van e-commercebedrijven zoals Amazon, of Alibaba en Meituan in China, die tot de grootste bedrijven ter wereld behoren.

De gezondheidssector

Ten slotte is ook het belang van de gezondheidssector toegenomen, van 8,5% tot 11,8%. Gezondheid staat wereldwijd steeds meer in het middelpunt van de belangstelling, en dit wordt nog versterkt in opkomende landen waar de groeiende middenklasse steeds meer geld besteeds aan welzijn en gezondheid. Bovendien is de belangstelling  van investeerders voor de grote spelers in deze sector sinds de pandemie fors toegenomen.

Investeren in sectoren via ETF

Bij Bolero kan u via een passief fonds of ETF makkelijk investeren in een van bovengenoemde sectoren. Op ons platform is een uitgebreide ETF-zoekmotor beschikbaar via de knop 'Zoeken per effectentype' en vervolgens ETF selecteren. U kan daarna per sector een lijst met beschikbare ETF's genereren.