Voor de bel

• De Amerikaanse aandelenindexfutures stegen licht, gesteund door toenemende verwachtingen van renteverlagingen door de Federal Reserve en belangrijke winstcijfers van onder andere Airbnb en Uber.

• De Europese aandelen gingen ook omhoog terwijl de markten een gemengd pakket aan winstresultaten verwerkten. In Azië boekte de Japanse Nikkei winst doordat de zorgen over de Amerikaanse economie afnamen, wat beleggers ertoe aanzette om goedkope aandelen te blijven kopen na een forse uitverkoop eerder deze week. De Chinese Shanghai Composite sloot op het hoogste punt in drieënhalf jaar, te midden van optimisme over verlengde onderhandelingen over een handelsbestand tussen de VS en China.

• Ondertussen bleven de valutamarkten rustig, waarbij de dollar binnen zijn recente handelsbereik bleef. De olieprijzen herstelden na vier opeenvolgende sessies van dalingen. De goudprijzen daalden licht doordat de rendementen op staatsobligaties iets stegen.

Topnieuws

OpenAI mikt op een waardering van vijfhonderd miljard Amerikaanse dollar bij mogelijke aandelenverkoop door werknemers

• Maker van ChatGPT, OpenAI, is in een vroege fase van gesprekken over een aandelenverkoop die werknemers in staat zou stellen hun aandelen te verzilveren en die het bedrijf een waardering van ongeveer vijfhonderd miljard Amerikaanse dollar zou kunnen geven, aldus een bron die bekend is met de zaak.

Amerikaanse wetgever stelt vragen over banden van Intel's directeur met China in brief aan voorzitter van de raad van bestuur

• Amerikaanse Republikeinse senator Tom Cotton heeft een brief gestuurd aan de voorzitter van de raad van bestuur van Intel met vragen over de banden van de nieuwe directeur Lip-Bu Tan met Chinese bedrijven en een recente strafzaak rond zijn voormalige bedrijf Cadence Design Systems.

Rivian en Lucid waarschuwen voor hobbelige weg vooruit nu beleidswijzigingen schade veroorzaken

• Rivian en Lucid rapporteerden teleurstellende kwartaalresultaten op dinsdag en gaven een sombere vooruitblik voor het jaar, aangezien de fabrikanten van elektrische voertuigen worden getroffen door beleidswijzigingen en handelsspanningen die de sector hebben verstoord.

Aandelen in de kijker

Arista Networks: het bedrijf voorspelde dinsdag een omzet voor het derde kwartaal die boven de verwachtingen van Wall Street ligt, wat wijst op een veerkrachtige vraag naar zijn netwerkapparatuur te midden van een groeiende aanwezigheid van datacenters. De vraag naar ethernet-switches en routers van het bedrijf, die veel worden ingezet in datacenters, is sterk gestegen nu bedrijven hun uitgaven aan AI versnellen. Arista verwacht een omzet van ongeveer 2,25 miljard Amerikaanse dollar, vergeleken met de schatting van analisten van 2,11 miljard dollar.

Amgen: het bedrijf rapporteerde dinsdag kwartaalresultaten die de verwachtingen van Wall Street overtroffen, doordat een stijging van 9% in productverkoop hogere operationele kosten compenseerde, deels veroorzaakt door de ontwikkeling van het experimentele afslankmiddel MariTide. De omzet in het tweede kwartaal steeg met 9% ten opzichte van een jaar eerder tot 9,2 miljard dollar. De aangepaste winst per aandeel steeg met 21% tot 6,02 dollar. Analisten hadden een aangepaste winst van 5,29 dollar verwacht bij een omzet van 8,94 miljard dollar.

Assurant: de verzekeraar rapporteerde dinsdag een winststijging van 25% in het tweede kwartaal, gedreven door sterkte in zijn wereldwijde woningverzekeringsactiviteiten. Verzekeringsuitgaven zijn relatief stabiel gebleven, zelfs nu verzekeraars premies verhogen en acceptatiecriteria aanscherpen, wat de essentiële aard van dekking voor zowel consumenten als bedrijven weerspiegelt. Analisten zeggen dat deze veerkracht voortkomt uit de niet-vrijblijvende rol die verzekeringen spelen in sectoren zoals gezondheid, eigendom en auto’s, waar dekking vaak verplicht is of diep verankerd in financiële planning.

Bath & Body Works: studenten op honderden Amerikaanse universiteiten zullen binnenkort de geuren, kaarsen en andere producten van het bedrijf kunnen kopen in campusboekhandels, een afwijking van het lang bestaande bedrijfsmodel van de beautyretailer, in een poging om de felbegeerde generatie Z aan te trekken. Bath & Body heeft overeenkomsten gesloten met boekhandelketens zoals Barnes & Noble en Follett Corp om winkels op te zetten in ongeveer 600 campuswinkels, waar populaire geuren zoals Mahogany Teakwood en Champagne Toast zullen worden verkocht, aldus de nieuwe CEO Daniel Heaf.

Carlyle Group: het bedrijf rapporteerde een winstgroei van 25,6% in het tweede kwartaal, geholpen door een toename in vergoedingen terwijl het zijn beheerd vermogen uitbreidde. De uitkeerbare winst, ofwel de winst die kan worden uitgekeerd aan aandeelhouders, bedroeg 431 miljoen dollar, of 91 cent per aandeel, voor de drie maanden eindigend op 30 juni. Dat is een stijging ten opzichte van 343,2 miljoen dollar of 78 cent per aandeel een jaar geleden. Het bedrijf probeert zijn herstel te versnellen onder CEO Harvey Schwartz, die Carlyle dieper heeft geleid in snelgroeiende segmenten zoals private markten en internationale activiteiten.

Coca-Cola Europacific Partners: Het bedrijf heeft zijn jaarlijkse omzetverwachting verlaagd, met als reden een zwakkere vraag in Indonesië als gevolg van geopolitieke spanningen in het Midden-Oosten en een uitdagende macro-economische omgeving. De bottelaar, die actief is in West-Europa, het Midden-Oosten, Australië en Nieuw-Zeeland, zei dat de volumes in Zuidoost-Azië zijn getroffen door merkboycots in Indonesië, een land met een moslimmeerderheid, als reactie op het conflict in Gaza. Coca-Cola Europacific Partners verwacht nu een jaarlijkse vergelijkbare omzetgroei van tussen de 3% en 4%, vergeleken met een eerdere prognose van ongeveer 4%.

DaVita: Het bedrijf overtrof dinsdag de winstverwachtingen van Wall Street voor het tweede kwartaal, gedreven door de vraag naar zijn nierdialysediensten. DaVita biedt nierzorgdiensten aan patiënten met chronisch nierfalen via een netwerk van poliklinieken en thuisdialyse in de Verenigde Staten. Het bedrijf, dat te maken had met stijgende kosten voor patiëntenzorg en bedrijfsvoering, heeft ook verstoringen ondervonden door orkanen en een ransomware-aanval in april, die sommige operaties beïnvloedde. Het bedrijf zei dat hogere IT-uitgaven en kosten in verband met het cyberincident hebben geleid tot een stijging van 10% in algemene en administratieve kosten ten opzichte van het eerste kwartaal.

Devon Energy:  De schalieproducent miste dinsdag nipt de winstverwachting van Wall Street voor het tweede kwartaal en zei dat het twee aardgasleveringscontracten heeft getekend te midden van een groeiende vraag naar de brandstof. Het bedrijf zal 50 miljoen kubieke voet aardgas per dag leveren aan een niet nader genoemde koper over een periode van tien jaar en zal 65 miljoen kubieke voet per dag leveren aan CPV Basin Ranch Energy Center voor een termijn van zeven jaar als onderdeel van de overeenkomsten. De deal van Devon komt een dag nadat Coterra Energy ermee instemde om 50 miljoen kubieke voet aardgas per dag te leveren aan het energiecentrum in de Permian, terwijl Amerikaanse energieproducenten inspelen op de stijgende binnenlandse elektriciteitsconsumptie en bloeiende export van vloeibaar aardgas.

Intel: De Amerikaanse Republikeinse senator Tom Cotton heeft woensdag een brief gestuurd aan de voorzitter van de raad van bestuur van het bedrijf met vragen over de banden van de nieuwe directeur van de chipfabrikant, Lip-Bu Tan, met Chinese bedrijven en een recente strafzaak rond zijn voormalige bedrijf Cadence Design. Cotton schreef dat hij “zich zorgen maakt over de veiligheid en integriteit van de activiteiten van Intel en de mogelijke impact op de nationale veiligheid van de Verenigde Staten.” In de brief aan voorzitter Frank Yeary vroeg hij of de raad op de hoogte was van de dagvaardingen die naar Cadence zijn gestuurd tijdens de periode dat Tan daar directeur was, vóór zijn aanstelling bij Intel. Cotton vroeg ook welke maatregelen zijn genomen om deze zorgen aan te pakken.

International Flavors and Fragrances: Het bedrijf overtrof dinsdag de verwachtingen van Wall Street voor omzet en winst in het tweede kwartaal, gedreven door veerkrachtige vraag, hogere prijzen en een verschuiving naar activiteiten met hogere marges. Het bedrijf heeft zijn portfolio gestroomlijnd, aangezien wisselende vraag in sommige voedings- en schoonheidsmarkten klanten ertoe heeft aangezet om met kleinere voorraden te werken. Dinsdag kondigde het bedrijf, dat eerder dit jaar zijn farmaceutische oplossingen heeft afgestoten, aan dat het zijn soja-verwerkings-, concentraten- en lecithine-divisie zal verkopen aan de Amerikaanse graanhandelaar en verwerker Bunge Global. IFF gaf geen financiële details, maar zei dat de activiteiten in 2024 ongeveer 240 miljoen dollar aan omzet genereerden.

Match Group: De omzet van het moederbedrijf van Tinder overtrof dinsdag de verwachtingen van Wall Street voor het tweede kwartaal, dankzij sterke prestaties van Hinge en een vernieuwde strategische focus onder de nieuwe directeur Spencer Rascoff. Het bedrijf schrijft het succes toe aan de lopende herstructurering, die meer nadruk legt op het verbeteren van de gebruikerservaring, waaronder de integratie van een “door kunstmatige intelligentie aangedreven algoritme voor kernontdekking” om gebruikers aan te trekken en te behouden. “We beginnen enkele vroege voordelen te zien van de AI-initiatieven van Match Group. En verbeteringen in aanbevelingen en andere aspecten van gebruikersinteractie,” zei analist Chandler Willison van M Science.

Mosaic: De producent van meststoffen rapporteerde dinsdag een aangepaste winst in het tweede kwartaal die onder de verwachtingen van Wall Street lag, doordat hogere kosten de voordelen van sterkere kali-prijzen en robuuste verkopen in Brazilië tenietdeden. De prijzen voor belangrijke voedingsstoffen zoals kali en fosfaat zijn begonnen te stabiliseren na eerdere volatiliteit veroorzaakt door geopolitieke verstoringen. Toch hebben bredere tegenwinden in de sector van landbouwchemicaliën, die nog steeds wordt beïnvloed door Amerikaanse invoerheffingen en prijsvolatiliteit van gewassen, de kwartaalprestaties van Mosaic beïnvloed.

News Corporation: Het mediaconglomeraat overtrof dinsdag de verwachtingen voor de omzet in het vierde kwartaal, dankzij een stijging van digitale abonnementen en sterke prestaties bij de Dow Jones-divisie. Het bedrijf profiteerde van sterke circulatie- en abonnementsinkomsten bij Dow Jones, dat merken omvat zoals The Wall Street Journal, Barron's, MarketWatch en Investor's Business Daily. Dow Jones rapporteerde een omzetstijging van 6,7% op kwartaalbasis, met een totale gemiddelde abonnementen op consumentproducten die met 7% stegen tot bijna 6,3 miljoen ten opzichte van een jaar eerder.

Aanbevelingen

Advanced Micro Devices: Piper Sandler verhoogt het koersdoel naar 190 Amerikaanse dollar, vanaf 140 dollar, nadat het bedrijf beter dan verwachte resultaten en vooruitzichten heeft gepresenteerd. Daarbij wordt gewezen op een sterke opbouw in de MI350-serie en het potentieel voor een recordkwartaal in de grafische processoractiviteiten van AMD.

Caterpillar: JPMorgan verhoogt het koersdoel naar 520 Amerikaanse dollar, vanaf 475 dollar, en verwijst naar sterke winstcapaciteit, verbeterde omzetconversie van vrije kasstroom, en margeverbetering door kostenherstructurering. Ook speelt mee dat het bedrijf profiteert van stijgende materiaalkosten en de verlengde bouwcyclus in de Verenigde Staten.

DuPont De Nemours: JPMorgan verhoogt het koersdoel naar 99 Amerikaanse dollar, vanaf 93 dollar, en noemt een beter dan verwacht tweede kwartaal, gedreven door sterkte in de elektronicasector, verbeterde vrije kasstroom en beter dan verwachte vooruitzichten. Dit positioneert het bedrijf voor opwaartse bijstellingen nu de ISM-cyclus draait.

Rivian Automotive: Piper Sandler verlaagt het koersdoel naar 14 Amerikaanse dollar, vanaf 15 dollar, vanwege een onzekere vraagvooruitzicht voor elektrische voertuigen, verminderde voordelen van regelgeving en het ontbreken van productlanceringen op korte termijn.

Yum! Brands: Jefferies verlaagt het koersdoel naar 142 Amerikaanse dollar, vanaf 147 dollar, nadat het bedrijf zwakkere dan verwachte kwartaalresultaten rapporteerde. Dit wordt toegeschreven aan aanhoudende zwakte in de prestaties van KFC en Pizza Hut in de Verenigde Staten, deels gecompenseerd door stabielere internationale trends.