Voor de bel

• Futures op de technologiezware Nasdaq daalden door koersverliezen bij chipbedrijven. Beleggers maken zich zorgen over hoe lang de door artificiële intelligentie (AI) aangedreven beursrally nog kan aanhouden, ondanks sterke resultaten van Samsung. Ook de aandelen van SpaceX stonden onder druk in aanloop naar hun opname in de Nasdaq-100-index.

• De Zuid-Koreaanse aandelenmarkt sloot fors lager doordat de verkoopgolf in Samsung-aandelen de twijfels over de houdbaarheid van de AI-rally verder aanwakkerde. Ook de Japanse Nikkei-index eindigde 2% lager, terwijl zwaargewichten uit de halfgeleidersector terrein verloren.

• In Europa bleven de aandelenmarkten vrijwel stabiel. Winsten bij consumentengerelateerde bedrijven compenseerden de koersdalingen van AI-gerelateerde aandelen. Beleggers hielden daarnaast een NAVO-top in Turkije nauwlettend in de gaten op zoek naar signalen over hogere defensie-uitgaven.

• De aandacht verschoof opnieuw naar de oliemarkt nadat de olieprijzen stegen door meldingen van aanvallen op schepen nabij de Straat van Hormuz. Daardoor namen de zorgen toe over mogelijke verstoringen van de scheepvaart via deze cruciale energieroute.

• Op de valutamarkten bleef de Japanse yen dicht bij het laagste niveau in bijna veertig jaar. De dollar stabiliseerde nadat hij recent was verzwakt door afgenomen verwachtingen dat de Amerikaanse centrale bank de rente verder zal verhogen.

Topnieuws

SpaceX: Analisten reageren overwegend positief op de nakende opname van SpaceX in de Nasdaq-100-index. Die opname zal naar verwachting miljarden dollars aan passieve beleggersstromen aantrekken van indexfondsen en ETF's. Verschillende beurshuizen starten hun opvolging van het bedrijf, dat inmiddels meer dan 2 biljoen dollar waard is.

• Amerikaanse zakenbanken: Een sterke stijging van de handelsactiviteiten zal de kwartaalresultaten van Wall Street-bankhuizen ondersteunen. De recordgrote beursintroductie van SpaceX droeg bij tot hogere inkomsten uit aandelenhandel, terwijl ook de vergoedingen uit fusies en overnames verder toenamen. Analisten verwachten daardoor gunstige resultaten voor het tweede kwartaal.

• Meta Platforms: Meta meldde in een gerechtelijk document dat vier Amerikaanse staten samen 1,4 biljoen dollar aan boetes eisen. De staten beschuldigen het bedrijf ervan Facebook en Instagram bewust verslavend te hebben gemaakt voor jonge gebruikers en het publiek te hebben misleid over de veiligheid van de platformen. De zaak komt in augustus voor de rechter.

• Walmart: De retailer verlaagt de prijzen van verschillende populaire barbecueproducten, waaronder vlees, chips en frisdrank. De beslissing volgt nadat president Donald Trump op sociale media had verklaard dat Walmart dit deed op verzoek van zijn regering. Walmart bevestigde de prijsverlagingen, waaronder een daling van ongeveer 12% voor een verpakking rundergehakt.

• Synopsys: De Amerikaanse specialist in chipontwerp wil stoppen met een reeks softwareproducten voor procescontrole in halfgeleiderfabrieken. Het bedrijf wil meer middelen inzetten voor activiteiten met hogere marges, zoals AI-gerelateerde ontwerpsoftware. De betrokken software helpt chipfabrikanten om productieprocessen te monitoren en defecten tijdig op te sporen.

Aandelen in de kijker

Bank of America, Fiserv en JPMorgan Chase: Betaalverwerker Fiserv voert gesprekken met onder meer JPMorgan en Bank of America over de verkoop van zijn infrastructuuractiviteit voor debetkaarttransacties. De mogelijke verkoop maakt deel uit van een herstelplan nadat Fiserv een moeilijk jaar kende met een sterke daling van de beurswaarde en gevolgen van managementwissels. Volgens The Wall Street Journal zouden grote Amerikaanse banken via een overname mogelijk de federale plafonds op debetkaartvergoedingen kunnen omzeilen.

Coursera: Het online opleidingsplatform schrapt banen na de overname van Udemy. Coursera verwacht herstructureringskosten tussen 8 en 11 miljoen dollar, voornamelijk voor ontslagvergoedingen. De ingreep volgt op de afronding van de fusie met Udemy in mei en moet leiden tot een efficiëntere kostenstructuur en werking.

Crinetics Pharmaceuticals en Vertex Pharmaceuticals: Vertex neemt Crinetics Pharmaceuticals over voor ongeveer 10 miljard dollar. Het bod van 85 dollar per aandeel vertegenwoordigt een premie van 102% tegenover de slotkoers van maandag. De overname versterkt Vertex' diversificatiestrategie buiten cystische fibrose en geeft toegang tot behandelingen voor zeldzame hormonale aandoeningen die samen meer dan 5 miljard dollar piekjaaromzet kunnen genereren.

Ford Motor: De Amerikaanse autobouwer roept 110.626 Mustang-voertuigen terug in de Verenigde Staten wegens problemen met de ruitenwissers en een mogelijk defect aan de achterste differentieelas. Bij lage temperaturen kunnen de ruitenwissers enkel op de hoogste snelheid werken en kan het sproeisysteem falen. Herstellingen worden kosteloos uitgevoerd.

Lockheed Martin: De Amerikaanse defensiegroep en het Duitse Rheinmetall hebben een intentieverklaring ondertekend voor de gezamenlijke productie van ATACMS-raketten in Duitsland. Het zou de eerste productie van deze korteafstandsraket buiten de Verenigde Staten worden. De productie zal plaatsvinden in de Rheinmetall-fabriek in Unterlüss en moet uitgroeien tot een Europees productie- en distributiecentrum voor NAVO-landen en bondgenoten.

Meta Platforms: Meta meldde in een gerechtelijke procedure dat vier Amerikaanse staten samen 1,4 biljoen dollar aan boetes eisen. De staten beschuldigen Meta ervan Facebook en Instagram bewust verslavend te hebben gemaakt voor jongeren en het publiek te hebben misleid over de veiligheid van de platformen. Het proces start in augustus in Californië.

Rivian Automotive: De producent van elektrische voertuigen wil 75 miljoen nieuwe aandelen uitgeven. Op basis van de slotkoers van maandag zou dat ongeveer 1,5 miljard dollar opleveren. De opbrengst zal worden gebruikt om eigen bijdragen te financieren binnen een leningsovereenkomst met het Amerikaanse ministerie van Energie. Ondanks de kapitaalverhoging voorspelde Rivian een omzet over het tweede kwartaal boven de marktverwachtingen.

Space Exploration Technologies (SpaceX): De opname van SpaceX in de Nasdaq-100-index zal naar verwachting miljarden dollars aan passieve beleggersstromen aantrekken. Analisten bereiden hun eerste waarderingen van SpaceX als beursgenoteerd bedrijf voor. Beleggers rekenen erop dat SpaceX op termijn kan uitgroeien tot een grootschalige AI-infrastructuurspeler en de gegenereerde kasstromen kan gebruiken om AI-projecten verder uit te bouwen.

Synopsys: De specialist in chipontwerp wil een reeks softwareproducten voor procescontrole in halfgeleiderfabrieken stopzetten. Het bedrijf wil middelen verschuiven naar activiteiten met hogere marges, zoals AI-ontwerpsoftware. De betrokken oplossingen worden gebruikt om productieprocessen in chipfabrieken te monitoren en defecten vroegtijdig op te sporen.

Toyota Motor: Toyota investeert 3,6 miljard dollar in een nieuwe autofabriek in Texas. De fabriek moet tegen 2030 operationeel zijn en ongeveer 2.000 banen creëren. Tegelijk verhuist de productie van de Tacoma-pick-up van Mexico naar de Verenigde Staten.

United Airlines: Een federale rechter heeft een verzoek van United Airlines afgewezen om een rechtszaak te verwerpen van passagiers die extra betaalden voor een raamplaats maar geen echt raam hadden. De rechter verwierp het argument dat een "raamplaats" enkel verwijst naar de positie van de stoel en niet naar een effectief zicht naar buiten.

Walmart: De Amerikaanse retailgroep verlaagt de prijzen van verschillende barbecueproducten voor de zomer, waaronder vlees, frisdrank en chips. Zo daalt de prijs van een pond rundergehakt met ongeveer 12%. Volgens Walmart gebeurt dit nadat president Donald Trump via sociale media had aangegeven dat de keten op vraag van zijn regering prijzen verlaagt.

Aanbevelingen

Crinetics Pharmaceuticals: Baird verhoogde het koersdoel van 62 naar 85 dollar nadat bekend raakte dat Vertex Pharmaceuticals het bedrijf wil overnemen voor ongeveer 10 miljard dollar. Het nieuwe koersdoel sluit aan bij het overnamebod van 85 dollar per aandeel dat Vertex heeft uitgebracht.

Eli Lilly: JPMorgan verhoogde het koersdoel van 1.300 naar 1.400 dollar. De bank verwacht sterke resultaten over het tweede kwartaal, gesteund door de verdere internationale uitrol van diabetesmedicijn Mounjaro en een aanhoudend sterke groei van de Amerikaanse markt voor obesitasbehandelingen.

GE Aerospace: Daiwa Capital Markets verhoogde het koersdoel van 301 naar 392 dollar. De analisten verwijzen naar de verbeterde geopolitieke situatie in het Midden-Oosten, waaronder een vlottere oliestroom door de Straat van Hormuz en signalen dat een mogelijk vredesakkoord tussen de Verenigde Staten en Iran standhoudt.

Veradermics: Jefferies verhoogde het koersdoel van 138 naar 182 dollar. De bank rekent op positieve studieresultaten voor de behandeling van haaruitval bij vrouwen, wat een belangrijke waardestuwende factor voor het biotechbedrijf kan worden.